这两天研究人口结构和消费趋势的变化，发现一个非常有意思的观察：最近的这一波B级车及6/7座车型的热潮与二孩放开后的二孩出生高峰有着非常显的正向关联。

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今天，就简单聊一聊（没有建立严格数据模型，只是进行趋势上的判断）。

1、二孩放开后带来中国家庭结构日益多元化

中国的人口结构变化，不仅仅影响房地产、对于乘用车市场也有非常重要的影响。近几年来，我们人口结构呈现剧烈的变化，尤其是从“只生一个”到“单独两孩”再到“全面两孩”的放开，使得社会整个家庭的结构发生巨大变化。过去以A级车为主的三口之家的结构，目前逐步向小家庭（两口）和大家庭（4口、5口）两端化发展的趋势变化。

如果以2013年626万二孩为标准来看，2014－2021年以来全国累计多出生二孩1000多万人（比626万多出的部分），出生人口中二孩占比由政策调整前的30%左右上升到近年来的50%左右。不过随着时间的推移，到2021年二孩的数量比5年前的2016年（峰值），减少了520万人（减少超过50%）！从绝对数据来看，到2021年所谓“二孩红利”基本归于平静（直接影响母婴类、教育类等一系列相关市场）。

伴随着孩子们的逐渐长大，大约在最小的孩子4-5岁左右的时候，二孩家庭对于乘用车的空间开始有了更加明确的需求——需要更大的空间、更多的装载能力以适应一家人的更多的出游。如果对应到时间上的话，差不多就是从2021年开始（2016+5），乘用车市场的6/7座车型的需求开始增长。按照二孩家庭出生人口的变动数据，预计这一波二孩家庭需求暴增的周期将会在2028年前后基本结束，这波“二孩红利”大约持续6-7年（差不多就是一款车型的全声明周期）。

随着家庭结构和人口的变化（小家庭＋大家庭），体现在乘用车需求方面的变化是：微型电动车以及A0级电动车市场和6/7座SUV及MPV，包括B级车在内的消费升级的几个细分市场都会有较大的发展机会。

也就是说：从2021年开始（2028年前后格局形成），中国乘用车市场的结构开始从三口之家为主导，变成了多元化的家庭需求，乘用车市场的结构也会从我们呈现更高级别（B级）、更大空间的需求不断增长。

刚好，可以结合这一段时间的乘用车分级数据来验证一下整体的判断：

2、燃油车市场结构呈现明显的中高端化

自2002年以来，中国乘用车市场发展结构一直是以A级车一支独大的特征，尤其是在2010年以来，A级车的占比达到乘用车50%以上的比例，到2019年，乘用车A级车占比达到乘用车60%以上的比例，形成了A级车一直独大的情况。与此同时，A00级燃油车从2005年的10%左右的份额，下降到2010年的6%左右份额，随后下降到2015年几乎只有1%的份额，到现在几乎为零的特征，可以体现出乘用车市场总体来看向高端、大型化发展的趋势是特别明显的。特别是B级燃油车市场正在快速发展，在今年已经占到24%的比例了（超过A0级成为下一个阶段增长的主力）。

3、新能源呈现明显的“M”市场结构

中国纯电动车市场呈现明显的两头大、中间小的M型市场结构。从2017年A00级占比67%，到2019年A00级占比仅有26%，占比调整巨大。随后2020年A00级呈现较快发展态势，回归份额达到30%以上的水平。

A级车先升后降，呈现剧烈的变化。2017年仅有21%的比例，到2019年上升达到54%的比例，随后又下降到24%的比例，预计在这个细分市场混动车型将会是替代燃油车的主力车型。

变化较为巨大的就是B级电动车市场，开始极其微小，从2020年特斯拉国产开始快速的扩张，达到24%的比例，目前仍然保持在27%的较强比例。而中高端电动车由于特斯拉的强势增长，带动了结构性的增长态势，让高端电动车成为新能源乘用车主销车型之一。

A0级车市场应该说变化也是相对巨大的，从2020年的8%的比例逐步上升到目前17%的比例，也达到了目前的历史峰值的水平。预计这个细分市场将会重演A00级别纯电全面替代燃油车的巨大变化。

从结构增长来看，整体来看，纯电动车A00级和A0级在经济型电动车市场上实际是车市的核心主力，总体的占比达到50%左右的比例，呈现较好的发展态势。

但如果剔除特斯拉的贡献之后，自主品牌的新能源产品仍然是以经济型电动车为核心主力的。特别是A级车，在出租、网约等市场表现相对较强，在私人市场表现相对较弱。主要是受到使用场景的限制，目前尚未完全形成私人消费者购买A级、纯电动车的良好趋势，反而是A0级和A00级，两大私人市场的纯电动车的销售比例远高于A级电动车的私人销售的数量。

4、整体市场结构的变化

从整体的车市结构来看，A00级乘用车逐步呈现快速恢复的态势。在2021年和2022年，整个A00级的占比回升到6%左右的比例，而A0级的占比仍然是相对下降之中，从2017年18%的比例下降到2022年11%的比例，但这主要是A0级燃油车市场的下降，而A0级的纯电动车市场呈现强势增长态势。

虑到未来纯电动车强势增长的结构特征，A00级别乘用车即将触即销量与份额的天花板；A0级乘用车整体的市场占比结构将会得到明显的改善。由于今年整个燃油车的大型化趋势将在23年会得到一定的稳定，但进入2022年之后，插混车型的增速远高于纯电车型。并且在乘用车消费结构中主流的A级车，插混车型的销量开始明显增长，预计在往后的2-3年里，整个乘用车和新能源车市场的结构将会由A级插混车型的变化来推动。

写在最后

1、目前的乘用车市场，属于经济周期套着行业周期，动力周期套着产品周期，车型周期套着人口周期，所以整体来看越来越显得复杂而多变。但整体的趋势相对清晰：插混车型对于燃油车的全面替代＋车型需求向更高级别（B级）和更大空间的不断增长＋中国汽车品牌和产业链全面对外输出。

2、新势力正是借着“新旧能源转换”的大周期和品牌向上的小周期而起，从2020年起在中高端市场创造了第一轮销量突破。但是马上到来的“供求关系从供不应求到产能大于订单”的状态后，将会迎来新势力的第二轮挑战。如果是，2020-2022年是新势力品牌从年笑了从0-10万辆的突破的话（本质上是“从0到1”），那么2023-2025年迎接他们的是从20到50万辆的突破。哪个品牌率先突破，将会率先拿到“从1到10阶段”的入场券。

3、传统车企则需要把握住“新能源”＋“中高端”＋“品牌出口”三个核心趋势，来迎接“从10-100”的全面挑战，不仅仅是动力形式，更是技术平台，是品牌口碑以及出口效果，最终才能形成一个真正具有实力的全球化乘用车品牌。

作者：痛快舒畅

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来源：雪球

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